Анализ пассива баланса
Пассив баланса отражает отношения, возникающие в процессе привлечения средств, поэтому его интерпретация имеет прежде всего юридический оттенок. Пассив баланса - это сумма обязательств организации. Помимо юридической возможна и экономическая интерпретация пассива баланса - он представляет собой свод источников средств. Любая статья в пассиве должна трактоваться не как собственно финансовые ресурсы, а как некий условный источник, за которым стоит реальное физическое или юридическое лицо, предоставившее хозяйствующему субъекту денежные средства в прямой или опосредованной форме.
Анализ пассива баланса традиционно начинают с анализа валюты баланса. Рассмотрев данные о валюте баланса ОАО «ЮТК», можно сделать вывод, что в текущем периоде наблюдается уменьшение валюты баланса на 3848711 рублей, что свидетельствует о сокращении хозяйственного оборота, это связано с тем, что произошло снижение прибыли от продаж (в начале года-5543767; в конце года-5105603)и заемных средств (таблица №1). Для выявления главных черт структуры и структурных сдвигов в источниках средств предприятия следует дать оценку агрегированным (сводным) разделам пассива баланса.
В этом случае в основу группировки пассива баланса необходимо положить принадлежность используемых источников средств предприятия. Для этого все источники необходимо разделить на собственные и заемные и определить их удельный вес в валюте баланса.
Таблица 1
Структура источников средств предприятия
|
Показатель |
Изменение показателя | ||
|
Наименование агрегированных разделов пассива баланса |
абсолютный, тыс. руб. |
относительный (уд. вес). % | |
на начало отчетного периода на конец отчетного периода на начало отчетного периода на конец отчетного периода Абсолютного тыс. руб (гp.3-гp.2 <http://rp.3-rp.2j>)Относительн.
Уд. вес
|
% (гр.5-гр.4) | ||||||
|
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
7 |
|
1.Источники собственных средств(строка 490 баланса) |
15543012 |
17249411 |
34,7 |
42,2 |
1706399 |
7,5 |
|
2. Заемные средства (сумма строк 590,. 690 баланса) |
29 210 981 |
23 655 871 |
65,3 |
57,8 |
-5555110 |
-7,5 |
|
Валюта баланса (строка 700 баланса» |
44753993 |
40905282 |
100 |
100 |
-3848711 |
0 |
При анализе таблицы 1 видно, что на указанном предприятии наибольший удельный вес в структуре источников средств предприятия имеют заемные средства более 50%, это говорит о том, что финансирование деятельности предприятия идет в основном за счет кредиторской задолженности, а также краткосрочных кредитов и займов.
Дальнейший анализ должен выявить главные источники, которые предприятие использует для активных операций, а также структуру источников и структурные сдвиги в динамике. Для решения этих задач рекомендуется использовать развернутый аналитический баланс.
Таблица 2
Заемные средства
|
Источник |
показатель |
Изменение показателя | |||||
|
абсолютный, тыс. руб. |
относительный (структура), % | ||||||
|
на начало отчетного периода |
на конец отчетного периода |
на начало отчетного периода |
на конец отчетного периода |
Абсолютного тыс. руб. |
Структуры, % |
Структура изменения источников, % | |
|
1 Долгосрочные кредиты и займы |
11836986 |
12238536 |
26,4 |
29,9 |
401550 |
3,5 |
-10,4 |
|
2 Отложенные налоговые обязательства |
1220072 |
1340023 |
2,73 |
3,3 |
119951 |
0,57 |
-3,1 |
|
3. Краткосрочные кредиты и займы |
11144370 |
6286138 |
24,9 |
15,4 |
-4858232 |
-9,5 |
126 |
|
4.КтЗ, всего В т.ч. |
4152434 |
2935151 |
9,3 |
7,2 |
-1217283 |
-2,1 |
32 |
|
Поставщики и подрядчики |
2702536 |
1141368 |
6,04 |
2,8 |
-1561168 |
-3,24 |
41 |
|
Задолженность перед персоналом |
168073 |
179570 |
0,38 |
0,44 |
11497 |
0,06 |
-0,3 |
|
Задолженность перед государственными внебюджетными фондами |
62678 |
179570 |
0,1 |
0,4 |
116892 |
0,3 |
-3 |
|
Задолженность по налогам и сборам |
439619 |
807634 |
0,98 |
1,97 |
368015 |
0,99 |
-9 |
|
Прочие кредиторы |
274431 |
249899 |
0,6 |
0,6 |
-24532 |
0 |
0,6 |
|
5. задолженность участникам по выплате доходов |
32341 |
26585 |
0,07 |
0,06 |
-5756 |
-0,01 |
0,1 |
|
6.прочие краткосрочные обязательства |
12757 |
10534 |
0,03 |
0,03 |
-2223 |
0 |
0,06 |
|
итого |
44753993 |
40905282 |
100 |
100 |
-3848711 |
-9,43 |
- |