Показатели оценки ликвидности и платежеспособности организации

Платежеспособность УРП «МоАЗ им. С.М. Кирова» может оцениваться с помощью абсолютных и относительных показателей. Одним из основных абсолютных показателей является величина чистого оборотного капитала(ЧОК). Она характеризует ту часть собственного капитала организации, которая является источником покрытия его оборотных активов. Размер чистого оборотного капитала определяется как разность раздела «Капитал и резервы», включая резервы предстоящих расходов, и фактической стоимости внеоборотных активов:

ЧОК = КР - АВф (2.1)

где КР-источники собственных средств, отраженных в разделе «Капитал и резервы», включая резервы предстоящих расходов;

АВф - фактическая стоимость внеоборотных активов.

ЧОК2009 = (69067 + 0) - 20075 = 48992

ЧОК2010 = (73686 + 16041) - 65364 = 24363

В данном случае намечается рост этого показателя в динамике рассматривается как положительная тенденция. Основным источником увеличения чистого оборотного капитала является прибыль.

Другим абсолютным показателем платежеспособности является величина собственных оборотных активов.

Она характеризует ту часть оборотных активов организации, которая создана за счет собственного оборотного капитала. Размер собственных оборотных активов определяется как разность раздела «Оборотные активы» и «Краткосрочные обязательства».

СОА = АО - КО (2.2)

где АО - оборотные активы;

КО - краткосрочные обязательства.

СОА2009 = 74389 - 19508 = 54881

СОА2010 = 65570 - 33593 = 31977

Экономическая сущность показателя (СОА) в том, что он представляет собой сумму оборотных активов, которая останется в распоряжении УРП «МоАЗ им. С.М. Кирова» после расчетов по краткосрочным обязательствам. Возможна ситуация, когда величина краткосрочных обязательств превышает величину оборотных активов. В данном случае финансовое положение УРП «МоАЗ им. С.М. Кирова» рассматривается как устойчивое.

Оборотные активы организации достаточно разнородны с позиции их кругооборота. Поэтому в зависимости от того, какие виды оборотных активов принимаются во внимание, ликвидность оценивается при помощи различных коэффициентов.

Анализ ликвидности бухгалтерского баланса производится сравнением оборотных активов, сгруппированных по степени убывающей ликвидности, с краткосрочными обязательствами, которые группируются по степени срочности их погашения.

По мобильности активы организации можно разделить на четыре группы.

Первая группа (А1) включает в себя абсолютно ликвидные активы - денежные средства и финансовые вложения.

Вторая группа (А2) объединяет быстро реализуемые активы - готовую продукцию, товары отгруженные и дебиторскую задолженность. Ликвидность этой группы оборотных активов зависит от конкурентоспособности, спроса на продукцию и своевременности ее отгрузки, сроков оформления и передачи на оплату платежных документов, платежеспособности покупателей, применяемых форм расчетов и т.д.

Третья группа (Аз) - это медленно реализуемые активы, к которым относятся производственные запасы, незавершенное производство, расходы будущих периодов. Для превращения данных активов в денежные средства потребуется достаточно большой срок.

Четвертая группа (А4) - это трудно реализуемые внеоборотные активы.

Соответственно, на четыре группы следует разбить обязательства организации в соответствии со сроком их погашения.

Первая группа (П1) - наиболее срочные обязательства, требующие погашения в течение месяца: кредиторская задолженность и кредиты банка, сроки возврата которых наступили, просроченные платежи.